证监会定调上市企业高质量发展 推动提高上市公司质量三年行动方案出炉 聚焦四大原则、八大举措

导读：证监会上市部主任李明表示，近日证监会在广泛调研、充分论证的基础上，制定了新一轮推动提高上市公司质量三年行动方案，力争用3年时间，大力推动上市公司“五种能力”持续提升，使上市公司结构更加优化，市场生态显著改善，监管体系成熟定型，上市公司整体质量迈上新的台阶。

在今年2022金融街论坛年会上，证监会上市部主任李明表示，近日证监会在广泛调研、充分论证的基础上，制定了新一轮推动提高上市公司质量三年行动方案，力争用3年时间，大力推动上市公司“五种能力”持续提升，使上市公司结构更加优化，市场生态显著改善，监管体系成熟定型，上市公司整体质量迈上新的台阶。

他表示，如果说过去两年提高上市公司质量工作的主要特点是“治乱”，那么，面对新形势新要求，新一轮方案的核心将是“提质”。他提到，接下来将进一步完善上市公司制度规则体系、提升上市公司治理水平、深化增量存量改革、提高监管的适应性时效性引领性以及增强提高上市公司质量的强大合力。

财联社记者从监管部门处获悉，新一轮推动提高上市公司质量三年行动方案在8大方面提出了相应措施。

一是优化制度规则体系，提升监管规则的科学性

重在提升规则“质量”。开展法规整合第二阶段工作，升级法规体系，理顺不同层级规则之间的法律位阶，补齐制度缺项和规则漏洞，完善滞后于实践的规则内容。

最终构建以上市公司监管条例为核心，以信息披露、公司治理、并购重组、退市和破产重整、监管执法等方面规章为主干，以证监会规范性文件和交易所自律规则为重要组成部分的上市公司监管法规体系。

二是聚焦公司治理深层次问题，夯实上市公司规范发展的基础

健全上市公司独立董事规则，引导独立董事归位尽责、权责匹配、有效履职。

推动完善公司治理内部机制，强化控股股东、实际控制人的诚信义务，完善法律规则，加强责任追究。

引导各类主体有效参与公司治理，促进机构投资者积极参与上市公司重大事项决策。

建立上市公司业绩说明会常态化机制，督促上市公司加强与投资者沟通。

着力解决治理领域突出问题，督促解决一批长期未履行的承诺事项，减少控制权争夺中的乱象。

三是完善信息披露制度，提高上市公司的透明度

提升持续信息披露的有效性，从使用者的角度理顺定期报告的逻辑架构，减少冗余信息，强化关键信息。

加强首发与持续信息披露的衔接，强化信息披露的一致性监管。

立足我国实际，推动建立健全可持续发展信息披露制度。

四是优化上市公司整体结构，提升发展的韧性和活力

在入口端，持续落实优化发行上市条件的要求，严把审核质量关，加大资本市场对优质企业的扶持力度。

在融资端，持续优化资本市场融资制度，完善并购重组监管机制，更好促进产业链供应链贯通融合。

在出口端，巩固深化常态化退市机制，坚决把“空壳僵尸”和“害群之马”清出市场；优化上市公司破产重整制度，支持符合条件且具有挽救价值的危困公司通过破产重整实现重生。

落实“两个毫不动摇”，推动国有控股上市公司利用资本市场进行资源配置和业务整合，将更多优质资产置入上市公司，提升企业核心竞争力。

营造公平竞争的市场环境，打造更加规范有活力的民营上市公司。

五推动上市公司稳健发展，维护资本市场平稳运行

优化资本市场资源配置功能，引导促进上市公司科学制定发展战略，做精做强主业，提升发展质效。

完善上市公司对外投资信息披露的监管规则，引导实体上市公司聚焦主业、合理投资；健全上市公司参与期货和衍生品交易的信息披露规则，促进公司更好运用期货和衍生品市场防范风险。

规范和引导资本健康发展。加强对“蹭热点”“炒概念”以及上市公司相关方操纵行为的监控处置和打击力度。

支持社保基金、基本养老保险基金、企业年金、保险资金、银行理财等各类长期资金进一步扩大权益投资比例，以长期投资引领上市公司注重内在价值创造。

支持上市公司赴境外发行股票和全球存托凭证(GDR)，实现融资发展。

六是健全打击重大违法长效机制，营造上市公司发展良好环境

严格防范打击欺诈发行、财务造假、资金占用等违法违规行为，从完善法制、优化机制、

强化发现查处力度等方面综合施策，构建综合防治体系。

对第三方配合造假行为，探索与相关部门建立联合惩戒机制。

对占用上市公司资金、操纵违规对外提供担保、指使公司造假的控股股东、实际控制人，强化行政、刑事、民事责任追究。

七是加快上市公司监管转型，提升监管效能

完善全链条监管机制，打造上市公司监管“工具箱”，切实提升监管系统性时效性。

深入贯彻落实分类监管、科学监管、精准监管的理念，进一步提高“发现问题、处置风险”的能力。

八是加强协作联动，形成推动上市公司高质量发展的强大合力

发挥好跨部委协调小组机制作用，加强与地方政府沟通协作，在提升上市公司规范运作水平、推进提质增效、处置突出风险等方面增强合力。

增强监管温度，密切跟踪调研上市公司经营状况，及时向相关方面反映企业困难和诉求，为上市公司复工复产、纾困解难、加快发展争取更好环境。

进一步压实中介机构责任，促进提高执业质量。

充分发挥上市公司协会、新闻媒体等相关各方的作用。

方案的出发点将聚焦四个方面

记者注意到，此次方案将坚持稳中求进工作总基调，按照“建制度、不干预、零容忍”的方针，坚持市场化、法治化、国际化方向，大力推动上市公司治理能力、竞争能力、创新能力、抗风险能力、回报能力持续提升，力争到2025年，上市公司结构更加优化，市场生态显著改善，监管体系成熟定型，上市公司整体质量迈上新的台阶。方案坚持四个主要原则：

一是坚持立足国情市情。立足中国资本市场和上市公司实际情况，借鉴国际最佳实践，构

建具有中国特色的公司治理、信息披露、融资并购制度和上市公司监管体系；

二是坚持服务实体经济。健全资本市场功能，发挥直接融资作用，提升资源配置效率，推动各类所有制经济共同发展，为建设现代化产业体系、构建高水平社会主义市场经济体制提供坚强支撑；

三是坚持监管主责主业。贯彻“证监讲政”“监管姓监”，坚守监管的政治性人民性，切实增强政治判断力、领悟力、执行力，提升监管有效性，及早发现问题，严厉打击违法，有效化解风险；

四是坚持共建共治共享。增加系统观念，注重综合施策，与相关部委、地方政府等各方密切协作，共同推动上市公司做优做强，激发创新活力，促进提质增效，实现上市公司质量提升、投资者回报与实体经济发展的良性互促。